Baisse du livret A, hausse de la CSG… : ce qui change pour votre épargne en 2026
Plusieurs mesures votées ou annoncées par le gouvernement modifient d’ores-et-déjà les perspectives d’épargne des ménages français en 2026.
Baisse du taux du livret A, clôture automatique de certains PEL de plus de 15 ans, hausse ciblée des prélèvements sociaux et de la CSG sur certains produits d’épargne, suspension de la réforme des retraites : quel est l’impact de ces changements ?
Tour d’horizon des changements à connaître pour votre épargne en 2026.
Baisse du taux du Livret A et du LDDS*
à partir du 1er février 2026
Tous les six mois, le calcul du taux du Livret A est révisé.
Le 1er août 2025, le taux du livret A (identique au taux du Livret Développement Durable et Solidaire - LDDS) a connu une baisse notable de 2,4 % à 1,70 %.
Le nouveau taux du Livret A et du LDDS baisse une nouvelle fois à compter du 1er février et passe de 1,70 % à un 1,50 %.
Cette baisse pourrait inciter les épargnants à réévaluer leur stratégie financière, en comparant le Livret A et le LDDS à d’autres placements comme l’assurance vie pour obtenir un meilleur rendement.
*LDDS : Livret Développement Durable et Solidaire
Comment est calculé le taux du livret A ?
Le taux d’intérêt du Livret A du Livret de Développement Durable et Solidaire (LDDS) est égal à la moyenne entre :
- La moyenne des taux à court terme en euros.
- L’inflation en France (mesurée par la moyenne semestrielle de la variation sur les douze derniers mois connus de l'indice INSEE mensuel des prix à la consommation, hors tabac).
Le calcul est réalisé par la Banque de France, qui formule une recommandation transmise au Ministre chargé de l’Économie.
Après arbitrage, le taux retenu est publié au Journal Officiel.
Fermeture automatique de certains PEL
de plus de 15 ans
Les Plans Épargne Logement (PEL) ouverts après le 1er mars 2011 seront automatiquement clôturés à partir du 1er mars 2026.
En effet, la loi du 29 décembre 2010 limite à 15 ans la durée maximale des PEL ouverts après le 1er mars 2011.
En conséquence, de nombreux détenteurs de PEL vont voir leur PEL clôturé en 2026.
L’argent des PEL concernés sera automatiquement transféré sur un livret d’épargne bancaire classique dont le rendement peut être fixé librement par la banque.
Toutefois, il est important de rappeler que ces placements sont généralement moins rémunérateurs que le PEL et qu’ils sont soumis à la fiscalité et à la hausse de la CSG en 2026.
C’est pourquoi il est recommandé à tous les détenteurs de PEL arrivant à échéance en 2026 ou dans les années suivantes d’anticiper la sortie de leur épargne et d’envisager des solutions alternatives, comme le transfert vers un autre placement afin d’optimiser l’utilisation de leur capital.
L’assurance vie en euros : l’alternative aux PEL clôturés
Sécurisée et bénéficiant d’une fiscalité allégée après 8 ans, l’assurance vie en euros est une alternative intéressante aux PEL arrivés à échéance réglementaire.
Et pour cause : il s’agit d’une solution sans risque de perte en capital qui vous permet de continuer d’épargner pour financer un bien immobilier, financer des travaux.
Vous n’avez plus de projet immobilier ? L’assurance vie ne vous limite pas et vous permet de réaliser d’autres types de projets de moyen-long terme comme financer les études de vos enfants, préparer votre retraite ou encore préparer la transmission de votre patrimoine en bénéficiant d’avantages fiscaux.
Pour anticiper la clôture de votre PEL, faites le point sans attendre avec un conseiller épargne AGPM et découvrez le Plan ÉPARMIL, assurance vie en euros régulièrement citée dans la presse financière.
Hausse de la CSG pour certains placements
C’est l’une des mesures fortes du Projet de Loi de Financement de la Sécurité Sociale 2026 (PLFSS) : la hausse de la Contribution Sociale Généralisée (CSG).
En 2026, la CSG augmente et passe de 9,2 % à 10,6 % sur les revenus du capital de certains placements.
Les placements concernés :
- Les livrets bancaires fiscalisés et Comptes à Terme : les intérêts générés sont impactés ;
- Les Comptes-Titres Ordinaires (CTO) : les plus-values mobilières réalisées lors de revente d’actions, d’ETF ou d’obligations ;
- Les crypto-actifs : les plus-values sur les actifs à l’image des Bitcoin et autres cryptomonnaies lors de la conversion en monnaie ;
- Les dividendes et intérêts d’obligations ;
- Les placements financiers non exonérés ;
- Le Plan d’Épargne en Actions (PEA) : bien que les gains soient exonérés d’impôt sur le revenu après 5 ans, ils sont soumis aux prélèvements sociaux après retrait et donc impactés par la hausse de la CSG.
Cette hausse ne s’applique toutefois pas à certains placements qui conservent un taux de CSG à 9,2 % pour les prélèvements sociaux en 2026 à savoir :
- Les livrets d’épargne réglementée (Livret A, LDDS, LEP et Livret Jeune) : exonérés de tout impôt et prélèvements
- Assurance-vie : les retraits de versement ne sont pas concernés par la hausse de la CSG 2026
- Revenus fonciers et plus-values immobilières des investissements locatifs
- Plan Épargne Logement (PEL) et Compte Épargne Logement (CEL) : les PEL ouverts avant 2018 sont exonérés et les autres PEL e CEL conservent des prélèvements sociaux sans hausse.
Dans ce contexte, il est essentiel pour les épargnants concernés de mettre en place une stratégie patrimoniale adaptée pour limiter l’impact de cette hausse des prélèvements sociaux.
Suspension de la réforme des retraites
Après de longues négociations, la suspension des retraites est pour l’instant actée et sera effective à compter du mois de septembre 2026.
Ce gel de la réforme des retraites fige pour l’instant l’âge légal de départ à la retraite à 62 ans et 9 mois jusqu’en janvier 2028.
Mais la réforme n’est pas totalement abandonnée. En effet, la situation économique de la France pousse certains observateurs à envisager une application de celle-ci.
Dans ce contexte d’incertitude, il est donc essentiel de préparer sa retraite en amont via des solutions d’épargne adaptées permettant de sécuriser son niveau de vie à long terme.
Le Plan Épargne Retraite ou l’assurance vie sont deux solutions d’épargne permettant de préparer sa retraite le plus tôt possible pour s’assurer de conserver votre niveau de vie dès votre départ à la retraite.
À retenir pour votre épargne en 2026
- Le taux du Livret A et du LDDS baisse au 1er février 2026 et passe de 1,70 % à 1,50 %
- Les PEL ouverts ayant plus de 15 ans en 2026 et ouverts à partir du 1er mars 2011 seront automatiquement et progressivement clôturés.
- La CSG augmente pour certains produits financiers comme les livrets fiscalisés, les comptes à terme, les Comptes-Titres Ordinaires (CTO) ou encore les Plan Epargne en Actions (PEA). Les assurances vie ne sont pas concernées par cette offre.
- La réforme des retraites est suspendue avec un âge légal de départ à la retraite qui reste fixé à 62 ans et 9 mois jusqu’en janvier 2028.